vervaldagenrisico
Vervaldagenrisico is het risico dat samenhangt met de tijdsafhankelijkheid van financiële verplichtingen en geldstromen rondom de vervaldatum van instrumenten. Het omvat zowel de mogelijke waardeverandering naarmate een vervaldag dichterbij komt als de kans op betalings- of herfinancieringsproblemen die samenhangen met die datum. Het begrip komt vooral naar voren in risk management rondom beleggingen, leningen en derivaten.
In derivatenleven kan vervaldagenrisico samenhangen met tijdswaarde (time decay) en de kans dat een optie wordt
Beheer van vervaldagenrisico richt zich op liquiditeits- en kredietrisico’s. Methoden omvatten nauwkeurige cashflow-forecasting, asset-liability management, spreiding
Samengevat verwijst vervaldagenrisico naar de kwetsbaarheid die ontstaat door de timing van vervaldatum-gerelateerde verplichtingen en inkomsten.