beleggingsdienstverlener

Beleggingsdienstverlener is een entiteit die beleggingdiensten levert aan klanten, waaronder particulieren en professionele klanten, op basis van MiFID II en de Europese regelgeving. In de Nederlandse praktijk verwijst de term naar instellingen zoals banken, vermogensbeheerders en onafhankelijke beleggingsadviseurs die in Nederland onder toezicht staan van de Autoriteit Financiële Markten (AFM).

De belangrijkste diensten die onder een beleggingsdienstverlener kunnen vallen zijn onder meer: beleggingsadvies, ontvangst en doorverwijzing van orders, uitvoering van orders, handelen voor eigen rekening, portefeuillebeheer en bewaar- en administratiediensten voor financiële instrumenten.

De activiteiten vallen onder de wet- en regelgeving zoals de Wft en MiFID II, en vereisen doorgaande vergunningen en naleving van conduct-of-business regels, cliëntenbescherming, risicobeheer, en informatieverplichtingen. AFM voert toezicht op vergunningen, geschiktheid van personen, en de nakoming van regels rond belangenconflicten, kosten transparantie en product governance.

Klantplicht en risicobeoordeling: beleggingsdienstverleners moeten cliënten screenen op passendheid en geschiktheidstoetsen afhankelijk van de dienst, duidelijke kosten en risico-informatie verstrekken, zorgen voor transparante beloningsstructuur, en beschikken over een klachtenprocedure.

In de praktijk kunnen beleggingsdienstverleners deel uitmaken van banken, vermogensbeheerders of onafhankelijke advieskantoren. Zij bieden structuur voor beleggers en dragen bij aan toezicht, risicobeheer en marktconsistentie door naleving van MiFID II en de Wft.