Portfoliokäytännöt

Portfoliokäytännöt viittaa joukkoon sääntöjä ja ohjeita, joita sijoitusrahastot ja muut sijoitusvälineet noudattavat määrittääkseen, miten ne sijoittavat varojaan. Nämä käytännöt auttavat sijoittajia ymmärtämään, mihin heidän rahansa sijoitetaan, ja ne pyrkivät varmistamaan sijoitusten hajauttamisen ja riskien hallinnan.

Keskeisiä portfoliokäytäntöjä ovat esimerkiksi sijoituskohteiden valintakriteerit, kuten yrityksen koko, toimiala, maantieteellinen sijainti ja taloudellinen vakaus. Käytännöt voivat myös asettaa rajoituksia tiettyjen omaisuusluokkien osuudelle portfoliossa, kuten osakkeiden, joukkolainojen tai kiinteistöjen määrälle. Tietyt sijoitusinstrumentit, kuten johdannaiset tai lyhyeksimyynti, voivat olla sallittuja tai kiellettyjä riippuen rahaston sijoitusstrategiasta.

Lisäksi portfoliokäytännöt voivat sisältää ohjeita sijoitusten aktiivisesta tai passiivisesta hallinnoinnista. Aktiivinen hallinnointi tarkoittaa sijoituspäätösten tekemistä jatkuvasti markkinatilanteen mukaan, kun taas passiivinen hallinnointi pyrkii seuraamaan tiettyä vertailuindeksiä. Sijoitushorisontti, eli kuinka pitkäksi ajaksi rahasto on suunniteltu sijoittamaan, vaikuttaa myös käytäntöihin. Läpinäkyvyys on tärkeää, ja rahastonhoitajan tulee julkistaa nämä käytännöt sijoittajille.