Krediittiriski

Krediittiriski on taloudellinen riski siitä, että vastapuoli ei täytä sitoumuksiaan, kuten lainojen, korkojen tai muiden velvoitteiden suorittamista. Riski kohdistuu sekä yksittäisiin lainoihin että laajempiin portfolioihin ja sijoituksiin, ja se voi syntyä sekä asiakkaan että yhteydenpitojen kautta. Sillä on keskeinen merkitys erityisesti pankkien, rahoituslaitosten sekä yritysluotonantajien toiminnassa.

Krediittiriski voidaan jakaa useisiin tyyppeihin. Luottoriski tarkoittaa lainanottajan tai velallisen riskin kohdalle osuvaa tappioriskiä, mukaan lukien todennäköisyys maksujen laiminlyönnistä. Vastapuoliriski esiintyy esimerkiksi johdannaissopimuksissa tai kaupoissa, joissa toinen osapuoli saattaa kieltäytyä suorituksesta. Selvitysriskit liittyvät kaupanteon aikaisiin toimitusriskeihin. Riskiä mitataan ja hallitaan käyttämällä luottoluokituksia, todennäköisyyttä konkurssiin (PD), tappion määrää joka tapauksessa (LGD) sekä odotettua herkkää määrää (EAD). Näitä arvoja yhdistämällä muodostetaan riskipainotettuja varoja sekä hallinnassa käytettyjä riskitoreja.

Krediittiriskiä hallitaan monin tavoin. Hajauttaminen ja vakuudet sekä takaukset ovat perinteisiä keinoja vähentää riskiä. Lisäkeinot sisältävät luottoriskin siirron, johdannaiset sekä muut rahoitustuotteet, jotka voivat siirtää tai jakaa riskiä. Pankeilla ja suurilla luotonantajilla käytetään Basel-sääntelyn mukaisia lähestymistapoja (IRB-menetelmät) sekä tilinpäätös-, vara- ja pääomavaatimuksia. IFRS 9 -standardi korostaa odotetun luottotappion (ECL) huomioimista tulosja varoissa. Lisäksi suoritetaan stressitestausta ja skenaarioanalyyseja sekä laadullista valvontaa.

Krediittiriski on keskeinen riski finanssitoiminnassa ja vaikuttaa sekä yksittäisten luottojen että koko rahoitusjärjestelmän vakauttamiseen. Tehokas hallinta vaatii laadukasta dataa, ajantasaisia malleja ja jatkuvaa valvontaa.

---