Likviditetsbaserede

Likviditetsbaserede er et adjektiv, der beskriver metoder, modeller eller kriterier, hvor beslutninger og vurderinger hviler primært på likviditetsmålinger og evnen til at skaffe kontanter. Ordet er sammensat af likviditet og baseret og bruges i finansiel og organisatorisk sammenhæng til at understrege fokus på kontantstrømme og evnen til at møde forpligtelser.

Anvendelsesområder omfatter virksomhedsledelse, finansiel styring og risikostyring. I bank- og finanssektoren ses likviditetsbaserede tilgange i vurdering af likviditetsrisiko og beredskab samt i regulatoriske rammer som likviditetsdækning (LCR) og net stable funding (NSFR). I kapitalforvaltning kan begrebet anvendes om porteføljer, hvor likviditet prioriteres og planlægges for at lette handel og tilpasse sig markedsforhold.

Forholdet til andre tilgange: likviditetsbaserede metoder fokuserer på evnen til at opfylde forpligtelser og opretholde kontantstrømme under stressede forhold, i modsætning til udelukkende at vurdere profit eller risiko. Det betyder ofte antagelser om særligt likvide aktiver, salg af illikvide positioner eller likviditetsbuffers.

Fordele og udfordringer: tilgangen giver en mere robust forståelse af likviditets- og kontantstrømsrisici og støtter beslutninger om kapitalstruktur og beredskabsplanlægning. Udfordringer inkluderer datatilgængelighed, modellens kompleksitet samt ustabile eller skiftende likviditetsforhold og regulatoriske ændringer.

Se også: likviditetsrisiko, likviditetsstyring, LCR, NSFR, kontantstrømprognoser, ALM.