Positionsstorlek

Positionsstorlek, eller position size, är det antal finansiella enheter (aktier, kontrakt, valutapar) som en trader köper eller säljer i en handel. Den är central för riskhantering och syftar till att begränsa den potentiella förlust per affär utifrån kontots storlek och risktolerans.

Beräkning och tillämpning varierar mellan marknader, men bygger ofta på en riskbaserad metod. Inom valutahandel används vanligtvis kontobalans, en vald risk per handel i procent, stoppavstånd i pips och pip-värdet per standardlot. En vanlig formel är: Antal enheter = (Kontobalans × Risk per handel) / (Stopploss i pips × Pipvärde). För aktier och CFD används oftast: Antal aktier = Risk per handel / Risk per aktie. Exempelvis, ett konto på 10 000 USD med risk 1% (100 USD) och ett stopploss på 20 pips där pipvärdet för ett standardlot är cirka 10 USD/pip, ger ungefär 0,5 standardlots som positionstorlek.

Metoder för att bestämma storlek inkluderar fixed fractional (risk per handel som en fast andel av kontot, t.ex. 1–2%), fixed dollar (ett fast belopp per affär) och volatility-based sizing (storleken anpassas efter marknadens volatilitet, exempelvis ATR). Dessa metoder hjälper till att jämna risknivån över olika affärer och marknadsförhållanden.

Faktorer att beakta inkluderar likviditet och spread, slippage, hävstång och marginalkrav. Hög volatilitet eller lågt likvida marknader kan öka riskerna och kräva mindre positioner. Positionstorlek bör alltid ses i samband med den övergripande riskhanteringen och handelsplanen.

Exempelvis, vid ett konto på 10 000 USD och 1% risk per handel, med 20 pips stopploss och cirka 10 USD per pip på en standardlott, blir storleken ungefär 0,5 standardlot.