försäkringsrisker

Försäkringsrisker avser de osäkerheter och potentiella förluster som ett försäkringsbolag eller försäkringstagare kan utsättas för i samband med försäkringsverksamhet. Begreppet täcker både sannolikheten för att skada uppstår och den ekonomiska påverkan av ersättningsutbetalningar, kostnader för skadereglering samt påverkan på bolagets solvens och lönsamhet.

Typer av försäkringsrisker inkluderar underwritingrisk, där de antagna premierna inte täcker framtida skadekostnader; moralisk risk, där försäkringstagarens beteende förändras efter tecknad försäkring; urvalseffekt (adverse selection), då personer med högre risk är mer benägna att teckna försäkring; samt katastrofrisker som naturkatastrofer med stor koncentration av skador. Dessutom finns operativa risker, marknadsrisker relaterade till investeringar, kreditrisker mot motparter och likviditetsrisk.

Bedömning och hantering av försäkringsrisker bygger på riskurval, prissättning, kapitaltäckning och återförsäkring. Aktuarier använder statistiska modeller och historiska data för att beräkna sannolikheter och reserver. Diversifiering av riskportföljen, skaderegleringsrutiner, villkorsformuleringar och incitamentsstruktur för att minska moralisk risk är centrala verktyg.

Reglering och tillsyn, exempelvis solvensregler som Solvens II i EU, ställer krav på kapital, riskhantering och rapportering för att skydda försäkringstagare och marknadsstabilitet. Försäkringsrisker är därför både en affärsutmaning och ett regulatoriskt fokusområde.