Ränteförfall

Ränteförfall är inom finans den dag då räntebetalningar för ett lån, en obligation eller annan räntebärande fordran förfaller till betalning. Det sker vanligtvis enligt ett fastlagt kupong- eller ränteplan och kan vara årliga, halvårsvisa, kvartalsvisa eller månatliga beroende på instrumentets villkor. På ränteförfallsdagen erhåller fordringsägaren den avtalade räntan för den aktuella perioden.

Ränteförfall kan innebära olika praktiska anpassningar. Om betalningsdagen infaller på helgdag eller institutionens stängningsdag används ofta en hänvisad betalningsdag enligt marknadens konventioner. För låneinstrument är ränteförfall distinct från förfallodatumet, vilket är den dag då själva huvudbeloppet återbetalats (amortering eller lånens slut).

I redovisningen redovisas ofta upplupen ränta fram till ränteförfallets betalningsdag, och när betalningen görs minskas likvida medel samtidigt som ränteintäkter eller räntekostnader bokförs. Ränteförfall påverkar likviditet, kassaflödesplanering och avkastningen för investerare, eftersom den faktiska inflödet eller utflödet av kontanter sker på dessa datum.

Se även relaterade begrepp som kupong, amortering, förfallodatum och yield till förfall. Ränteförfall är därmed en central komponent i uppföljning och hantering av räntebärande skulder.