Tuottoriskitiedot

Tuottoriskitiedot ovat sijoitustuotteiden ja -rahastojen tuotto- ja riskiprofiilia kuvaavia tietoja, joita käytetään sijoituspäätösten tukena. Termi yhdistää tiedot tuotosta (esimerkiksi historialliset tuotot, odotettu tuotto tai skenaariot) ja riskeistä (volatiliteetti, luottoriski, likviditeettiriski ja mahdollinen pääoman menetys). Tiedot esitetään yleensä tiivistetysti ja vertailukelpoisessa muodossa, jotta sijoittajat voivat arvioida eri vaihtoehtoja.

Säätelypuitteet määrittelevät usein, mitä tietoja on annettava ja miten. Euroopan unionin PRIIPs- ja UCITS-sääntely sekä kansalliset valvontaviranomaiset, kuten Suomen Finanssivalvonta, asettavat vaatimuksia avaintietojen, riskiluokkien ja skenaariolaskelmien esittämiselle. Tyypillisiä osia ovat riskiluokitus, historialliset tuottoajat, keskeiset oletukset sekä tiedot kustannuksista ja vertailuindeksistä.

Tuottoriskitietojen tarkoituksena on parantaa läpinäkyvyyttä ja helpottaa vertailua, mutta ne sisältävät rajoitteita: historiallinen kehitys ei takaa tulevaa, laskelmat perustuvat oletuksiin ja eri tuotteiden laskentamenetelmät voivat vaihdella. Sijoittajien tulisi käyttää tuottoriskitietoja osana laajempaa sijoitusselvitystä, joka huomioi henkilökohtaisen riskinsietokyvyn, sijoitushorisontin ja kustannukset.